#криптовалюта #биткоин #блокчейн #цена #прогноз #регулирование #инвестиции #трейдинг #токены #майнинг

Крипто-кредитование дает до 100% годовых, Но риски велики

Протоколы децентрализованных финансов (DeFi) на Ethereum демонстрируют экспоненциальный рост капитализации, благодаря высокой прибыльности. Разбираем причины и опасности таких инвестиций.

Камила Руссо, бывшая журналистка Bloomberg, ставшая публицистом Ethereum, пишет, что только за последние семь дней величина стоимости, заблокированной в приложениях DeFi, выросла на 40%.

Читайте от 1 июня: Капитализация DeFi на Ethereum вернулась к $1 млрд.

Из-за слияния факторов привлекательность инвестирования в этот сегмент рынка, прибыльность резко возросла. А именно, пользователи теперь могут зарабатывать до 100% годовых (APY) на стейблкоинах, таких как USD Coin или Tether's USDT в DeFi-протоколах.

Годовая процентная доходность (APY) — ставка дохода, вычисленная с учётом применения к депозитам или инвестиционным продуктам сложных процентов. Позволяет упростить сравнение доходности для годовых сложных процентов с различающимися интервалами начисления дохода.

Однако, как обычно, такие астрономические достижения не обходятся без соответсвующих рисков. А для DeFi рисков много.

Что стоит за высокой прибыльностью DeFi

В то время как большинство ведущих криптовалют замерают на ценовом графике, когда быки и медведи начинают перетягивание каната, инвесторы ищут другие способы заработать деньги на зарождающемся крипторынке.

За прошедшую неделю наиболее заметным из этих способов является «доход от фарминга» посредством децентрализованного финансирования. Из-за высокого спроса на заимствование криптовалюты, внедрения стимулов во многие DeFi-протоколы и других факторов некоторые пользователи Ethereum за прошедшую неделю заработали более 100% годовых на займах стейблкоинов.

Это более чем в 100 раз больше, чем предлагают банковские сберегательные счета Уолл-стрит, которые не дают большой прибыли по сбережениям из-за низких процентных ставок, применяемых центральными банками.

Чтобы дополнительно оценить перспективы роста на 100%, если бы вы могли удваивать счет раз в год, то за десять лет $ 1'000 превратится в $512'000, при рефинансировании всей полученной прибыли (именно это подразумевает «APY» или «годовых» по тексту статьи).

Не без рисков

Высокая прибыль, предлагаемая DeFi-протоколами, закономерно сопряжена с высоким риском.

Тони Шенг, криптоаналитик и инвестор MultiCoin Capital, недавно выявил пять рисков, с которыми сталкиваются инвесторы, стремящиеся добиться высокой доходности от стейблкоинов в DeFi-протоколах:

  • Уязвимость смарт-контракта в протоколе кредитования (Читайте: Новый взлом DeFi и возврат Крипто на $25 млн.).
  • Уязвимость смарт-контракта базового актива, будь то USD, USDT или другой альткоин.
  • Событие ликвидации, в результате которого кредиторы теряют всю криптовалюту в протоколе. Такие ликвидации могут быть вызваны большими колебаниями цены Ethereum или других криптовалют (Читайте: Как обвал рынка позволил получить 66'476 ETH без цены в MakerDAO).
  • Сбой в начальном дизайне протокола, который может быть вызван смещением стимулов.
  • Ошибка пользователя

Шен добавил, что риски DeFi усугубляются, если учесть, что весть этот сегмент экосистемы Ethereum взаимосвязан: «Самое страшное в том, что это сложные системы, которые затрагивают множество различных смарт-контрактов. Таким образом, у вас есть цепочка рисков как в активах, так и в безопасности системы».

Читайте по теме: Chainlink становится лидером поставки данных для DeFi

Это означает, что ошибка или любой другой коллапс в меньшем протоколе может иметь негативные последствия для большего или даже для всей сферы.

Похожие материалы

Комментарии

Вы должны быть авторизованы, что бы оставлять комментарии
Васян
Еще комментарии
Подпишисть на обновления нашего сайта, чтобы не пропускать интересные новости из мира крипты!
В каждой статье спрятан биткоин чек, который появляется через 2 минуты проведенных на сайте, если ты увидел его первым, то получишь деньги в телеграм боте.
забрать биткоин чек Закрыть